Tipos de interés en aumento: ¿en qué zonas de Italia han aumentado más las cuotas hipotecarias?

Las subidas de tipos de interés fijadas por el BCE están teniendo un impacto tangible en los bolsillos de los hogares italianos, hasta el punto de que un punto porcentual de los salarios en Italia se ha visto erosionado debido a las subidas. Así lo señala un análisis de Fabi, según el cual la proporción de las cuotas en la renta disponible aumentó del 9,50 por ciento en 2019 al 10,55 por ciento en marzo pasado y, dado el aumento posterior del coste del dinero, este porcentaje aumentará. El informe también destaca qué zonas geográficas sufren más.

Los efectos del aumento de los tipos de interés

En un entorno ya afectado por la inflación y el aumento de las facturas de servicios públicos, los hogares italianos también tienen que hacer frente a tipos de interés crecientes. La última es la del jueves 27 de julio del Banco Central Europeo (4,25 por ciento). La situación resultante del análisis de los tipos por clase de tamaño de hipoteca con respecto a finales de 2021 y 2022 es casi comparable a un shock financiero para quienes tienen hipotecas a tipo variable o para quienes aún no han comprado una casa.

En detalle, el crecimiento promedió 240 puntos básicos durante el año pasado, con tasas de crecimiento superiores al 4,5 por ciento en algunas zonas de Italia. En marzo de 2023, para las hipotecas de hasta 125.000 euros, el tipo medio sobre el total de préstamos en Italia aumentó hasta el 4,47%. Las hipotecas hasta 250.000€ están al 4,09% y, finalmente, al 3,74% para importes superiores a 250.000€.

Para dar una idea exacta del contexto, basta decir que a finales de 2021, los hogares italianos pagaban un tipo medio del 1,49% por los préstamos superiores a 250.000 euros, del 1,71% por los de entre 125.000 y 250.000 euros y del 1,87% por los préstamos de más de 250.000 euros. % para préstamos más pequeños.

El impacto del aumento de tipos por región

Pero el aumento de los tipos de interés está teniendo efectos diferentes en distintas zonas geográficas. En Italia existen diferencias en el importe de la cuota hipotecaria. En las Islas, el tipo de interés medio es del 4,23% y en el Mezzogiorno del 4,18%, frente a la media nacional del 4,10%.

Las regiones del norte tienen condiciones más favorables que el resto de Italia para quienes necesitan acceder a una hipoteca: el tipo de interés es del 4,09% en el noroeste (Liguria, Lombardía, Piamonte y Valle de Aosta) y del 3,99% en el noreste (Emilia-Romaña, Friuli-Venecia Julia, Trentino-Alto Adigio y Véneto).

El Centro (Lacio, Las Marcas, Toscana y Umbría) experimentó los aumentos más significativos en los dos últimos años, con una diferencia de 251 puntos. Algunos factores de riesgo, que son mayores en el sur y en las islas, pesan mucho.

El impacto del aumento de las tasas hipotecarias

idealista

En comparación con las condiciones de financiación de finales de 2021, los hogares más afectados por las subidas de tipos son los de las zonas sur y centro del país, donde más ha aumentado el coste del dinero. En detalle, el centro de Italia es la zona geográfica con mayor incremento: +266 puntos básicos para préstamos de hasta 125.000 euros, +246 puntos básicos para préstamos de hasta 250.000 euros y +241 puntos básicos para préstamos superiores a ese importe.

La situación fue similar para los hogares del Sur, donde el diferencial más pequeño se registró sólo en la categoría de hipotecas de hasta 250.000 euros, con un diferencial de 242 puntos básicos, mientras que el diferencial más amplio se registró en la categoría de hipotecas de hasta 125.000 euros, con 256 puntos básicos, y en la categoría referida a hipotecas de hasta 250.000 euros el diferencial fue de 243 puntos básicos.

En el Nordeste, en cambio, los efectos del aumento del coste del dinero fueron más limitados que en el resto del país, con un diferencial de tipos que se acercó a los 250 puntos básicos para el importe superior a 250 mil euros, mientras que para las demás categorías de hipotecas el diferencial se situó entre 222 (hasta 125.000 euros) y 259 (hasta 250.000 euros) puntos básicos.